“固收+”重磅新品——華商安恒債券基金4月29日即將發行

今年以來，債券市場延續了此前的良好表現，股票市場也在震蕩中前行。對于大部分投資者來說，雖然希望能夠分享到權益類市場潛在的超預期收益，同時對于股票市場的寬幅震蕩又有些望而生畏。“固收+”基金既兼顧了穩健性與流動性管理，又可適度分享股市上漲機遇，成為很多家庭資產配置的首選。

華商基金將于4月29日發行的華商安恒債券型基金就是這樣一只“固收+”產品。據了解，該基金投資于債券資產的比例不低于基金資產的80%；投資于股票資產、可轉換債券及可交換債券等權益類資產的比例不高于基金資產的20%。可見，該基金大部分資產投向債券等固定收益類資產，力爭獲取長期穩健收益；部分資產投向股票等權益類資產，以期增加彈性收益。

作為一家以主動管理能力為核心競爭力的老牌基金公司，華商基金主動權益及固收長期業績位居行業前列。海通數據顯示，截至今年一季度末，華商基金近5年權益、固收絕對收益排名分別在126、113家開展同類業務的基金公司中高居第5和第1位。2023年5月，華商基金摘得濟安金信“二級債基金管理獎”，在獎項評價時，只有在管理二級債基時所體現的盈利能力、業績穩定性、抗風險能力和規模適度性等各維度綜合排名前三的公司才可獲獎，華商基金一舉奪魁，足以體現其二級債基的管理實力。

據了解，此次發行的華商安恒債券基金的擬任基金經理為胡中原。胡中原北京大學碩士畢業，至今已擁有超過9年的證券從業經歷，現任華商基金固收部總經理助理。他投資風格穩健，專注大類資產配置，強調配置品種的風險收益比，管理能力覆蓋純債債券型基金、偏債混合型基金、靈活配置混合型基金等多類型產品, 是一位攻守有道的全能選手。

胡中原曾表示:“基金經理作為主管基金投資的舵手，尤其要時刻銘記持有人根本利益，一切投資操作都要謹慎小心，努力為持有人創造穩健的投資收益。”數據顯示，截至今年一季度末，胡中原管理的華商元亨靈活配置混合A、華商潤豐靈活配置混合A雙雙榮獲海通證券5年期、3年期五星基金評價。

對于華商安恒債券型基金的資產配置策略，胡中原表示，該基金將采用“自上而下”的方式進行大類資產配置，根據對宏觀經濟、政策環境、市場指標等因素進行定量與定性相結合的分析研究，綜合考量債券市場、貨幣市場與股票市場的預期收益與風險，并據此進行大類資產的配置與組合構建，合理確定本基金在債券、現金、股票等金融工具上的投資比例，并隨著各類金融工具風險收益特征的相對變化，適時動態地調整各金融工具的投資比例，力求基金資產凈值的長期穩健增值。

數據說明:“固收+”是基金產品的一種投資策略，是以固定收益資產為本的同時輔以權益資產，力爭在嚴格控制風險的前提下追求長期穩健回報。

權益類、固收類基金絕對收益評價數據來自海通證券20240331發布，該評價及收益率數據由基金評價機構海通證券根據《證券投資基金評價業務管理暫行辦法》進行評價。公募基金凈值均由托管人復核后公布。基金管理公司絕對收益是指基金公司管理的主動型基金凈值增長率按照期間管理資產規模加權計算的凈值增長率。期間管理資產規模按照可獲得的期間規模進行簡單平均。主動權益類基金包含主動股票開放型、強股混合型、科創強股混合型、偏股混合型、平衡混合型、靈活混合型、靈活策略混合型和主動混合封閉型基金，不含指數型、生命周期混合型、偏債混合型基金、港股靈活策略混合型、港股偏股混合型、港股強股混合型和QDII基金。主動固定收益類基金包括純債債券型、準債債券型、偏債債券型基金、可轉債基金、短債基金和非攤余成本法的封閉債基，不包含貨幣基金、理財債基、攤余成本法封閉債基和指數債基。近5年為20190401-20240329，近3年為20210401-20240329。

“二級債基金管理獎”由濟安金信基金評價中心20230526發布，基金單項獎-二級債評獎規則:對參評二級債基金進行盈利能力、業績穩定性和抗風險能力考察，根據綜合評級進行排名，獲獎基金為綜合評級排名前三名。二級債基分類標準:投資債券等固定收益類資產占基金資產的比例不低于80%，可適當參與投資二級市場股票以及中國證監會允許基金投資的權證等其它金融工具，也可參與一級市場新股申購的債券基金。

華商元亨靈活配置混合A、華商潤豐靈活配置混合A星級評價來自海通證券20240330發布，數據截至20240329。

截至20240331，胡中原具有9.7年證券從業經歷。胡中原歷任基金:華商潤豐靈活配置混合A:20190319至今、華商元亨靈活配置混合A:20190510至今、華商潤豐靈活配置混合C:20190619至今、華商鴻益一年定期開放債券:20200608至今、華商雙翼平衡混合A:20200619至今、華商鴻暢39個月定期開放利率債債券A/C:20200925至今、華商鴻盈87個月定期開放債券:20210120至今、華商鴻源三個月定期開放純債債券:20220328至今、華商鴻盛純債債券:20220510至今、華商雙翼平衡混合C:20230616至今、華商元亨靈活配置混合C:20230816至今、華商瑞豐短債債券A/C:20190605-20230314、華商現金增利貨幣A/B:20191220-20230314、華商穩固添利債券:202003010-20200714。

風險提示:華商安恒債券基金的首募規模上限為80億元，若基金募集過程中規模超過上限，基金管理人將采取末日比例確認的方式實現規模的有效控制。華商安恒債券基金的募集期為20240429-20240522。本基金管理人承諾以誠實信用、恪盡職守、謹慎勤勉的態度管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益，基金的過往業績及其凈值高低并不預示其未來業績表現，基金管理人管理的其他基金的業績并不構成基金業績表現的保證，基金經理以往的業績不構成新發基金業績表現的保證。本基金若投資港股通標的股票，還需承擔匯率風險以及境外市場的風險。投資者購買本基金時，請認真閱讀基金合同、招募說明書、基金產品資料概要等基金法律文件。以上觀點不代表投資建議，市場有風險，基金投資需謹慎。敬請投資者選擇符合風險承受能力、投資目標的產品。